Задачи по финансам: фьючерсный контракт


Задачи, предлагаемые студентам для решения на сессиях. Не можете решить самостоятельно? Обращайтесь к профессионалам – решение на заказ за 2-10 дней.

Задача 1

В конце биржевой сессии во вторник инвесторы «А» и «Б» заключили фьючерсный контракт на курс ГКО по цене 86,78% от номинала. Обе стороны внесли на маржевый счет начальную маржу в размере 700 рублей. Нижний уровень маржи по данному контракту составляет 200 рублей. В конце биржевой сессии в среду фьючерсная цена упала и составила 86,56%. На биржевой сессии в четверг цена возросла до 87,14% и в пятницу фьючерсная цена составила 88,05%. Дать характеристику взаиморасчетам, проводимым клиринговой палатой по данному фьючерсному контракту. Определить финансовые результаты сторон за три дня биржевой торговли. Шаг цены – 0,01% (один базисный пункт), цена шага – 1 рубль.

Задача 2

Инвестор покупает два опциона колл (на покупку) на акции по цене исполнения 1000 руб. В основе одного контракта 100 акций. Премия по каждому опциону составляет 50 руб. Курс акции спот на момент истечения контракта – 1200 руб. Комиссия на выписку одного опционного контракта 700 руб. (выплачивается брокерской компании при покупке опциона). Комиссия на сделку с ценными бумагами (кассовая сделка в случае исполнения опциона) составляет 1,3% от суммы сделки. Определить, какое инвестиционное решение примет инвестор и его финансовый результат.

Задача 3

Инвестор продал (занял позицию продавца) один фьючерсный контракт на курс дисконтной облигации (ГКО). Дата продажи – 29 сентября, исполнение в октябре. Цена исполнения 86,726%. 2 октября на биржевой сессии цена упала и составила 85,828%. Рассчитать финансовый результат продавца в случае закрытия контракта по данной цене. Как сложится финансовый результат инвестора в случае, когда контракт остается не закрытым, а средневзвешенная цена на аукционе по первичному размещению составит 87,644%? Аукцион по первичному размещению состоялся 29 октября. Шаг цены 0,01% (один базисный пункт), цена шага 1 рубль.

Задача 4

В конце биржевой сессии во вторник инвесторы заключили фьючерсный контракт на поставку товара А по цене 500 рублей. Обе стороны внесли на маржевый счет начальную маржу в размере 500 рублей. Нижний уровень маржи по данному контракту составляет 100 рублей. В конце биржевой сессии в среду фьючерсная цена упала и составила 200 рублей. На биржевой сессии в четверг цена возросла до 500 рублей, а в пятницу фьючерсная цена составил 600 рублей. Дайте характеристику взаиморасчетам, проводимым клиринговой палатой по данному фьючерсному контракту. Определить финансовые результаты сторон за три дня биржевой торговли.

Задача 5

Инвестор А приобрел у инвестора Б «стрэнгл» (три опциона на покупку и два опциона на продажу) на 500 акций (каждый контракт). Цена акции по опциону «колл» – 12,5 руб., по опциону «пут» – 9,4 руб. Премия по опциону «колл» составила 0,5 руб. за акцию, по опциону «пут» – 0,6 руб. Определить действия и финансовый результат инвестора Б, если на момент истечения контрактов текущий курс одной акции составил: а) 15 руб.; б) 12,5 руб. и в) 5,5 руб.

*****
Данный материал на тему “Задачи по финансам: фьючерсный контракт” опубликован на сайте kursovaya.sokolbank.ru
*****

Задача 6

Исходная маржа по фьючерсам на соевые бобы составляет 0,3 руб. за 1 кг, а поддерживаемая 0,2 руб. за 1 кг. Трейдер покупает 5 т ноябрьских фьючерсов по 6,5 руб. за 1 кг. Какая исходная маржа требуется для такой позиции, если счет трейдера падает до 950 руб.? Какое распоряжение получит трейдер относительно залога, если трейдер продаст 5000 кг бобов ноябрьских фьючерсов по 6,1 руб. за 1 кг? Какую сумму он выиграет или проиграет от фьючерсных сделок?

Просмотров: 29